[공모주] 24.01 우진엔텍 공모 일정 및 공모가 등 정리

[공모주] 24.01 우진엔텍 공모 일정 및 공모가 등 정리

 ※ 24년 1월 공모하는 우진엔텍의 회사 개요, 자금 사용 목적, 청약정보(주관사, 배정방식, 배정물량, 배정일자), 공모주 분석 5개 팩터 정리

 

1. 회사 개요

 주식회사 우진엔텍은 2013년 1월 주식회사 우진엔티으로 설립된 중소기업입니다. 우진엔텍은 2013년 세종기업㈜의 원자력사업부를 인수하여 설립된 원자력 및 화력발전소 계측제어설비 정비전문기업으로 원자력 및 화력발전소의 설비 진단, 성능개선을 포함한 종합 솔루션을 제공하는 정비 서비스와 국산 시스템의 제작 및 공급 사업에 주력하고 있습니다.

 2014년 고리 제2발전소 계측제어설비 정비용역 수주를 시작으로 발전설비의 중추신경 계통인 계측제어설비 경상정비 분야에 진입하였고, 경상정비 외 계획예방정비, 특수 정비 및 설비건전성 진단 등의 다양한 사업을 진행하며 쌓은 노하우를 기반으로 정비분야 전문업체로서의 전문성과 신뢰성을 확보하였습니다. 또한 원자력 및 화력발전소의 핵심 계측제어설비 기술에 대한 끊임없는 연구개발과 인재양성 등을 통해 계측제어설비 성능개선과 정비기술 신뢰도를 제고할 수 있었습니다.

 현재 발전정비사업을 주요 사업으로 영위하고 있으며, 발전정비사업은 아래와 같이 경상정비, 계획예방정비, 시운전공사로 구분할 수 있습니다. 사업은 크게 원자력, 화력발전소의 용역부문과 원자력발전소용 상품 및 제품, 그리고 기타로 구분 가능합니다. 2023년 3분기 기준 사업부문별 매출 비중은 원자력용역 59.4%, 화력 용역 37.2%, 기타 용역 2.5% 원자력 제품 0.9%로 구성되어 있습니다.

 

 

2. 자금 사용 목적

 이번 공모로 발생하는 자금 10,629 백만 원은 시설자금, 운영자금으로 사용됩니다.

 시설자금 1,200백만 원은 원자력계측분야의 성장을 위해 원전 부품 국산화 장비를 고도화할 계획입니다. 수년간에 걸친 정부과제를 통해 이미 확보한 방사선 계측 관련 인프라 외 추가적인 원전 부품 건전성 진단 장비 및 진단 표준화 장비의 고도화를 통해 원전 부품 국산화 개발을 적극 추진하고 사업 포트폴리오로서 안정적으로 안착시키고자 계획 중입니다. 또한 원자력발전소용 제품의 생산과 품질관리, 납품의 경험을 적극 활용하여 전략적 취지에 부합하는 원전 부품 국산화 장비의 고도화를 통해 원전 부품 제조 공정 및 기술을 혁신하고, 생산 효율성과 제품의 품질을 향상함으로써 신사업을 성공적으로 확장시키고자 계획 중입니다.

 운영자금 9,429백만원은 기존 사업에 대한 의존도를 낮추고 분산된 수익원 창출을 위해 다양한 분야의 신규사업 확대를 추진하는 데 사용할 계획입니다. 제10차 전력수급기본계획에 따른 정부의 원자력 발전 비중 증가 계획과 현재 정부가 추진 중인 노후원전의 계속운전 정책을 통해 원자력발전소의 정비 수요가 점차 증가할 것으로 전망하고 있고, 이에 따른 국산화 부품의 교체 수요도 증가할 것으로 예상됩니다. 이러한 정부의 정책에 선제적으로 대응하기 위해 설비의 주요 문제점 및 알고리즘 분석을 위한 진단 장비의 개발 및 기자재 도입과 전문인력 충원을 통한 사업 확장을 추진하고 있습니다. 또, 부가 추진중인 원전해체를 위한 기술 자립 및 고도화에 발맞춰 원전 해체 현장 방사능 측정시스템 개발 및 실증에 관한 신규사업을 추진 중입니다.

 

3. 청약 정보

 대표주관사는 KB증권입니다. 청약 기일은 1월 16일 ~ 1월 17일, 환불일 1월 19일, 상장일은 1월 24일 예정입니다.

 배정 방식은 균등배정 50%로 진행 후 잔량 비례 배정입니다. KB증권은 다른 증권사들보다 500원 저렴한 1,500원의 청약수수료가 있네요.

 일반청약자 배정물량과 최고 청약 한도는 아래와 같습니다. 

구분	일반청약자 배정물량	청약한도(100%)
KB증권	515,000 주	16,000 주

 

 

4. 공모주 청약 검토목적 5개 팩터 (38 커뮤니케이션 및 전자공시시스템 참조)

 

1. 공모 가격이 밴드 상단을 초과하여 결정되었는가

→ 희망 공모가액 4,300 ~ 4,900원, 확정공모가 5,300원, 적합

 밴드 최상단을 초과했습니다. 상단 미만을 제시한 건은 제로네요. 상당히 높은 금액으로 신청됨을 확인할 수 있습니다.

 38 커뮤니케이션의 장외시장 거래동향입니다. 오늘 일자의 매수 수량은 적지만 희망가격은 높고, 그전에도 많은 수량이 공모가 최상단을 초과하는 금액으로 기록되어 있습니다.

 

2. 의무보유확약비율 20% 이상인가

→ 약 17% 부적합

 의무보유확약 비율은 약 17% 수준입니다. 부적합 판정을 받기는 하지만 상당히 높은 의무보유확약을 보여줍니다.

3. 기관경쟁률이 500:1 이상인가

→ 1,263:1 적합

 기관경쟁률은 1,263 대 1입니다. 상당히 높아요. 최근 낮아진걸 감안해서 500대 1 수준을 기준으로 뒀는데, 한창 높게 나오네요.

 

4. 보호예수율이 60% 이상인가

→ 82.22% 적합

 

5. 대주주의 보호예수기간이 1년 이상인가

→ 0.5년 부적합 

 대주주의 보호예수기간은 0.5년으로 부적합, 보호예수율은 82.22%로 적합합니다.

 

 5개 팩터중 3개가 적합합니다. 의무보유확약 비율은 아주 아쉽게도 20%를 달성하지 못했지만 상당히 높은 수치로 보입니다. 대주주의 보호예수기간은 음... 항상 최대주주가 기업이 되면 6개월 수준을 기록하더라구요. 이정도면 4개중 1개가 아쉬운걸로 봐야하지 싶습니다.

이상으로 글 마치겠습니다. 다들 미천한 글이나마 참조하셔서 성투하시기를 바랍니다. 언제나 투자는 본인 판단으로!!!